Москва, тридцатые годы XX века. Известный драматург оказывается под обвинением в антисоветской деятельности: постановку по его произведению запрещают, а его самого исключают из литературного союза. В этот тяжелый период он знакомится с Маргаритой, женщиной невероятной красоты, глубоко несчастной в семейной жизни. Эта встреча дает импульс для создания нового произведения.
В основу романа ложатся судьбы людей из его собственного круга. Среди ключевых образов возникает мистический Воланд, чей прототип — один из знакомых автору иностранцев.